O palhaço o que é? Doce ilusão
Sonho de criança, pura emoção
De preto e amarelo pintou meu amor
Hoje tem São Clemente?
Tem, sim senhor

Que confusão, meu Deus do céu!
Foi travessura dos diabos
O bobo irreverente do reino fez piada
A corte encantada aplaudiu
Na feira, em cena, a arte
O céu de estrelas ilumina o chão
Espalha por todas as partes
Sorrisos pela multidão
Fascina meninos de qualquer idade
Suspense! O show começou!
Montado na felicidade, surge o palhaço
O circo chegou!

Alô, alô, alô criançada
Vai ter palhaçada
Quero ver você feliz...
Dou cambahlota, pirueta
Se chorar, faço careta
Bravo! A plateia pede bis

Tá certo ou não tá? Eu vou gargalhar
Oh! Quanta alegria!
Divino dom do riso é Carnaval
Na festa dos 'reis da folia'
A cara branca, o pastelão
Cara-pintada, voz de uma nação
Sou saltimbanco brasileiro
Me equilibro o ano inteiro

Tem marmelada e 'faz-me-rir'
Acorda! Esquece a tristeza e vem cantar
'Pelo telefone' mandaram avisar
O palhaço o que é?
É ladrão de mulher"
Mas tem samba no pé